Vantagens e desvantagens de investir em renda fixa

Investir dinheiro em renda fixa ou em renda variável? Você já se fez essa pergunta? Muitas pessoas nos procuram para tirar essa dúvida o tempo todo. E a resposta sempre é muito clara e objetiva: nem tudo aqui, nem tudo acolá.

Uma carteira equilibrada deve buscar a diversificação, pois a economia é dinâmica, o cenário muda o tempo inteiro e investir de forma abrangente é a melhor maneira de assegurar seu patrimônio.

Claro que a renda variável pode oferecer uma melhor rentabilidade no longo prazo. Logo, investir em boas empresas e permanecer como sócio delas ao longo do tempo é o melhor caminho para quem busca viver um dia de rendimentos. Mas, ter parte do seu dinheiro alocado em renda fixa é, sem dúvida, essencial.

A renda fixa é, por exemplo, o melhor lugar para você construir e manter duas reservas fundamentais para qualquer investidor: a reserva de emergência, aquela que você pode recorrer quando algum imprevisto acontece, e a reserva de oportunidade, aquela que permite a você aproveitar grandes oportunidades de investimento quando eles surgem.

Nesse caso, ambas devem possuir, como característica principal, a alta liquidez. Isto é, permitirem que o dinheiro aplicado seja resgatado rapidamente a qualquer momento.

Está vendo como um investimento complementa o outro? Não existe melhor ou pior, existe a busca por um equilíbrio, em uma carteira estratégica e personalizada.

E desde o último 16 de março (2022), depois que o Comitê de Política Monetária (Copom) elevou a taxa básica de juros em um ponto percentual – de 10,75% para 11,75% ao ano, a nona alta consecutiva e o maior patamar dos últimos cinco anos –, a renda fixa voltou ao radar de todo e qualquer investidor.

Por isso, saber as vantagens e desvantagens de fazer esse tipo de investimento se tornou essencial.

Confira, abaixo, alguns dos prós e contras da renda fixa!

Vantagens de investir em renda fixa

Segurança e previsibilidade

A renda fixa é uma categoria de investimento que tem um cálculo pré-definido. Ao comprar um título de renda fixa, o investidor está emprestando o dinheiro para alguém (governo, bancos ou outras empresas), e, no futuro, receberá esse valor de volta, acrescido de juros.

Por esse motivo passa ao investidor a sensação de mais segurança e previsibilidade do que o investimento em renda variável, que precisa lidar com a volatilidade diária do mercado financeiro.

Além disso, a maioria dos papéis estão assegurados pelo FGC (Fundo Garantidor de Crédito), o que minimiza qualquer possibilidade de perda do dinheiro aplicado.

Variedade de produtos

São muitos os produtos disponíveis para o investidor que quer colocar parte do seu dinheiro na renda fixa.

Títulos públicos, como Tesouro Direto, Certificado de Depósito Bancário (CDB), Letra de Crédito Imobiliário (LCI) e Letra de Crédito do Agronegócio LCA), Letra de Crédito Imobiliário (CRI) e Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRA), Letra de Câmbio (LA), Debêntures, Fundos de renda fixa.

Cada um possui características específicas, é preciso ficar atento, sobretudo aos prazos de resgate.

Isenção de impostos

Alguns produtos são isentos de impostos, o que pode proporcionar maiores rendimentos.
No entanto, às vezes existem algumas despesas que precisam ser contabilizadas na hora de investir em renda fixa (detalho melhor abaixo, quando falo das desvantagens).

Acessibilidade

Existem papéis da renda fixa cujos aportes iniciais costumam ser baixos, com menos de R$ 100. Mas, claro, também existem papéis que demandam altos valores de entrada.

Facilidade

É muito fácil comprar títulos de renda fixa, a negociação ocorre pela internet.

Além disso, não é preciso fazer um acompanhamento da evolução dos papéis prefixados, o investidor só precisa esperar o prazo de vencimento.

Desvantagens de investir em renda fixa

Prazo

Em alguns casos não é permitido fazer o resgate antecipado, o período de investimento precisa ser cumprido, por isso, se o investidor quiser retirar a aplicação antes da hora, irá acabar perdendo parte dos rendimentos obtidos.

Taxas

Existem alguns valores que podem ser pagos nesta categoria de investimento, como o IR, IOF, taxa de custódia e taxa de administração. É preciso ficar alerta aos custos da operação.

Riscos de resgate

Existem algumas aplicações que não têm garantia, como debêntures, CRI e CRA. Então, em alguns casos, é possível ter perdas totais.

Em resumo, investir em renda fixa é bom. Assim como é bom investir em renda variável. Com vantagens ou desvantagens, os dois tipos de investimento precisam constar na carteira de qualquer investidor.

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